當大多數投資者的目光仍被5g、氫能源等科技光環所吸引時，林澈的視線卻已投向了一片看似泥濘卻暗藏金礦的領域——畜牧業。一場源自2018年的非洲豬瘟疫情，正以其殘酷的方式，悄然重塑著中國億萬家庭的餐桌蛋白結構，並催生著一個教科書級彆的周期性投資機會。
“澈觀資本”的會議室內，空氣中彌漫著不同於往日科技賽道討論的凝重。巨大的屏幕上，展示的不再是代碼與算法，而是觸目驚心的生豬存欄量數據曲線——一條近乎垂直向下的陡峭直線，以及與之形成殘酷對比的、持續攀升的豬肉價格圖。
“林總，農業農村部最新數據顯示，能繁母豬存欄同比降幅已超過22，且仍在探底。”負責宏觀及農業板塊的研究員語氣沉重地彙報著，“非洲豬瘟的陰影遠超預期，生豬複產困難重重，供給端的巨大缺口，短期內幾乎無法彌補。”
李娜接話，她的平板電腦上調出了一份詳儘的替代品分析報告：“豬肉是中國人的主要蛋白來源，這個每年超過5000億元的巨大消費市場，不會因為短缺而消失。需求，必然會尋找替代品。”她的手指指向了圖表上兩條開始昂頭向上的曲線，“禽肉，特彆是白羽肉雞，憑借其生產周期短、飼養標準化程度高、且無互傳疫情的優勢，成為了最直接、也是最主要的受益者。市場普遍預期，禽肉需求將有超過30的結構性增長。”
所有人的目光，都不約而同地聚焦在屏幕上那個代表著禽產業鏈最上遊的龍頭——益生股份。
“益生股份，”林澈緩緩開口，聲音在安靜的會議室裡格外清晰，“它是國內白羽肉雞產業鏈的源頭，掌握著最核心的曾祖代、祖代雞資源。這就好比芯片行業裡的光刻機，是產能擴張的基石和瓶頸。”他走到屏幕前，目光銳利，“當整個行業都看到禽肉價格上漲，想要擴產時，會發現，種雞的供應，牢牢握在益生這樣的少數幾家企業手中。這意味著……定價權！”
他清晰地記得，前一世中，益生股份在這一年上演了令人瞠目結舌的業績與股價齊飛的好戲t組輪崗過來的年輕分析師提出了疑問，“農業股周期性強，波動大，而且……財報曆史上看，益生股份的業績並不穩定。我們投入重金，風險是否可控？”
“問得好。”林澈讚許地點點頭，隨即引導他看向更深層的數據，“周期，既是風險，也是暴利之源。關鍵不在於回避周期，而在於判斷周期所處的位置。我們現在，正站在一個超級上行周期的起點！”
他進一步闡釋：“財報的曆史不穩定，恰恰說明了其周期性特征。而當下，驅動周期的核心變量——供需關係，已經發生了十年一遇級彆的劇烈扭轉。這個時候，我們要做的不是用穩定增長股的眼光去看待它，而是要用商品期貨的思維，去擁抱這輪波瀾壯闊的價格上漲！”
他的分析如同一把手術刀，精準地剖開了表麵的迷霧，直抵產業核心。團隊的疑慮被打消，取而代之的是發現金礦的興奮。
“李娜，製定投資計劃。”林澈下達指令，果斷而堅決，“目標：益生股份。”
“策略：在市場尚未完全認知到其業績彈性前，重倉潛伏，靜待業績兌現驅動股價主升浪。”
“操作：動用2億人民幣資金，通過二級市場分批買入，平均建倉成本控製在22元以下。”
“我們的目標，是陪伴它走過這輪周期最燦爛的主升階段。”
指令被高效執行。建倉過程波瀾不驚，彼時的益生股份股價仍在低位盤整，市場對農業股的偏見和對其業績能否真正兌現的懷疑，為林澈提供了寶貴的低成本收集籌碼的窗口。
隨後，時間的推移，開始無情地驗證林澈的判斷。
先是禽肉價格悄然突破曆史高點，接著，各大禽產業鏈公司紛紛發布亮眼的月度銷售數據。市場的目光，開始被這個“土裡土氣”的板塊所吸引。
真正的引爆點，在2019年4月到來。
益生股份發布一季度業績預告：預計歸屬於上市公司股東的淨利潤，同比暴增超過30倍！
這份石破天驚的公告，如同一道驚雷，徹底炸醒了仍在猶豫的市場。資金如同潮水般湧入，益生股份的股價，開啟了令人目眩的上漲之旅。
在“澈觀資本”的交易室內，那根代表益生股份的k線，以一種近乎完美的上升通道，穩健而持續地向上拓展空間。從1月到3月，累計漲幅輕鬆突破了180。
“林總，我們的持倉市值已經超過5.6億元。”李娜的聲音帶著一絲彙報勝利的喜悅，“根據我們的模型測算，其全年業績都將維持在高位，目前估值依然合理。”
林澈看著屏幕上那根昂揚的k線，臉上露出了預料之中的淡然笑容。他沒有被短期的巨大漲幅衝昏頭腦。
“周期股的魅力在於，你可以清晰地看到驅動它的核心變量。隻要豬瘟導致的供給缺口沒有實質性彌補，禽鏈的景氣度就不會輕易結束。”他分析道，“不過，我們需要開始密切關注能繁母豬存欄數據的邊際變化，那是這輪周期未來的‘風向標’。”
他沒有選擇立刻全部獲利了結，而是決定繼續持有，充分享受這輪周期最肥美的一段。但他同時也叮囑團隊：“保持警惕，設置動態止盈位。周期股的反轉往往也很快，我們必須在音樂停止前，找到自己的椅子。”
最終，當益生股份的股價在二季度繼續衝高，林澈團隊在權衡了潛在風險和收益後，開始分批穩健退出，鎖定了超過3.6億元的巨額利潤，收益率遠超最初的預期。
投入2億，漲幅180，最終市值約為2億(1+180)=5.6億，盈利3.6億。）
喜歡重生2010：從投資小米開始請大家收藏：()重生2010：從投資小米開始書更新速度全網最快。